Für die Eingehung eines Stillhalteabkommens verlangen die Banken vom Kreditnehmer meistens Zusicherungen wie Zusicherung, wonach keine Betreibungshandlungen, keine Konkursandrohungen und kein Konkursaufschub pendent sind Zusicherung,... weiterlesen

Da Restrukturierungs- und Sanierungsfälle nicht zum Expertenwissen der Geschäftsleitung bzw. zu ihrem daily business zählt, verlangen die Banken als „Bindeglied“ zwischen ihnen und dem Kreditnehmer... weiterlesen

Bei Stillhalteabkommen wird meistens eine Vereinheitlichung oder Deckelung der Konditionen angestrebt, soll doch der Solidaritätsgedanken frühere Laufzeiten- und ursprüngliche Bonitäts-Parameter ablösen: Vereinheitlichung der Konditionen (Zinsen,... weiterlesen

Zum eigentlichen Kerngehalt eines Stillhalteabkommens der Banken zählen: Verzicht auf Kreditkündigung Gegenstand Verzicht auf ordentliche oder ausserordentliche Kreditkündigungen Verpflichtung, keine Kreditlinien zu kürzen Wirkung Pflicht... weiterlesen

Einleitung Je nach Situation müssen oder wollen die kontrahierenden Banken den Kreditschuldner in das Stillhalteabkommen mit einbeziehen. Ohne Anspruch auf Vollständigkeit gilt folgendes als Regelungsbedarf:... weiterlesen

Es geht hier um die während der Gültigkeitsdauer des Stillhalteabkommens entstehenden Verluste, vor allem dann, wenn der Kreditnehmer den Turnaround nicht schafft, sondern in Konkurs... weiterlesen

Am Ende des Stillhalteabkommens sollen die Leistungen und Erlöse der jeweiligen Banken durch einen Verteilschlüssel ausgeglichen werden. Für die Festlegung eines Verteilungsschlüssels gelten die folgenden... weiterlesen

Für eine zielführende Umsetzung des Stillhalteabkommens müssen sich die betroffenen Banken zu kredit-bezogenen Massnahmen aufgrund gemeinsamer Beschlüsse verpflichten: Gemeinsamer Entscheidung unterworfene kredit-bezogene Massnahmen Verwertung während... weiterlesen

Ernennung Federführerin Bank mit dem grössten Gesamtengagement Miteinbezug von Engagements bei Mutter-, Schwester- und Tochtergesellschaften Berücksichtigung von kapitalmässigen Beteiligungen an Kreditnehmer Übernahmehindernisse Fehlende Übernahme-Voraussetzungen Bezeichnung... weiterlesen

Einleitung Mit dem Stillhalteabkommen regeln die Banken meistens ihr Verhältnis untereinander: Absprachemittel Stillhalteabkommen oder Syndikatsvertrag Abspracheinhalt Die Bedingungen untereinander entsprechen oft jenen bei Konsortialkrediten (Zusammenschluss... weiterlesen

Die UBS AG, die Credit Suisse AG und die Zürcher Kantonalbank (ZKB) haben dem Vernehmen nach „Richtlinien für Kreditgeber bei finanziellen Schwierigkeit eines Kreditnehmers (Schweiz)“... weiterlesen

Einleitung Der Inhalt des Stillhalteabkommens kann in zwei Kategorien differenziert werden: Grossbankenvereinbarung Banken-/Banken-Verhältnis Einleitung Federführung Entscheidfindung Verteilschlüssel Verlustausgleich Banken-/Kreditnehmer-Verhältnis Einleitung Kerngehalt des Stillhaltens Konditionen-Vereinheitlichung Kreditnehmer-Zusicherungen... weiterlesen

Grundlage Personelles Einigung der Banken, Kreditnehmer und u.U. weitere Hauptgläubiger des Kreditnehmers Abschlussvoraussetzungen Vorliegen der Informationen über die mittelfristige wirtschaftliche Überlebensfähigkeit des Kreditnehmers Einigung über... weiterlesen

Grundlage IST-Zustand Vorliegen der Entscheidungsgrundlagen bei den Banken SOLL-Zustand Einigkeit über geplante bzw. notwendige Massnahmen Beschluss eines informellen Stillhalteabkommens mündlich (schriftliche Inhaltsniederlegung in Protokoll empfehlenswert)... weiterlesen

Grundlagen Veranlassung Eintritt des Event of Default oder Kreditnehmer will informieren Finanzielle Lage Restrukturierungsmassnahmen Sanierungsbemühungen eine oder mehrere Banken laden zu Bankensitzung ein Bankenberatung (ohne... weiterlesen

Einleitung Es sind je nach Banken- und Kreditnehmer-Verhältnissen unterschiedliche Stillhalteabkommens-Arten anzutreffen. Ein Default-Fall kann, muss aber nicht alle Stillhalteabkommens-Arten durchlaufen. Die einzelnen Arten von Stillhalteabkommen... weiterlesen

Im Hinblick auf die Erläuterung der Details des Stillhalteabkommens sind die Termini von Restrukturierung und Sanierung zu klären: Restrukturierung = operative Massnahme zur Sicherstellung der... weiterlesen

Das Thema Kreditnehmer in der Krise wird entlang der folgenden Unterunkte abgehandelt: Ausgangslage Krisenursachen Krise aus Bankensicht Ausgangslage In der Regel gelangt der Kreditnehmer nicht... weiterlesen

Voraussetzungen Jedes Stillhalteabkommen setzt mehrere Banken und insbesondere je ein Kreditverhältnis voraus: Nur eine involvierte Bank kann dem Kreditschuldner durch eine gewöhnliche Stundung entgegenkommen Vgl.... weiterlesen

Ein Stillhalteabkommen ist verbreitet bei Involvierung mehrerer kreditgebender Banken (eine einzelne Bank kann einfach mit der Einleitung von Zwangsvollstreckungsschritten zuwarten) grösseren Unternehmen mit viel Personal... weiterlesen