Einleitung Von der Bankenhaftung aus Kreditverhalten zum Stillhalteabkommen Das Bankverhalten wird mit dem Stillhalteabkommen um eine Komponente ergänzt, die die Banken und den Kreditnehmer in... weiterlesen

Event of Default und Entscheid der Banken für einen Ausstieg aus den Kreditengagements zeitigen meistens die nachgenannten Folgen: Kredit-Kündigung und -Fälligstellung Zahlungseinstellung Kreditreduktion Notifikation Kreditreduktion... weiterlesen

Den Banken stehen bei der Kredit-Fortführung folgende Handlungsoptionen zur Verfügung: Zusätzliche Besicherungen Grundsätzliches Sicherheitserhöhung | Zession Personalsicherheiten Personalsicherheiten Realsicherheiten Realsicherheiten Globalzession Globalzession Globalzession Aenderung der... weiterlesen

Einleitung Beim Eintritt eines sog. Event of Default haben Banken zwei Handlungsmöglichkeiten: Kredit-Fortführung Kredit-Ausstieg... weiterlesen

Jedes Stillhalteabkommen enthält eine Beendigungsklausel. Nach grundsätzlichen Hinweisen sollen die denkbaren Beendigungsmöglichkeiten erläutert werden: Grundsätzliches Beendigungs-Varianten Beendigung vor Bestandesaufnahme (IST-Zustand) bzw. bevor die Recovery-Strategie festgelegt... weiterlesen

Das formelle Stillhalteabkommen findet seinen Anfang in folgenden Kautelen: Grundsätzliches Das Stillhalteabkommen beginnt in der Regel mit einem „Vorläufigen Stillhalteabkommen“, wird in einem „Informellen Stillhalteabkommen“... weiterlesen

Unter bestimmten Voraussetzungen sind die Banken jeweilen bereit, Sanierungsbeiträge an den Kreditnehmer zu leisten: Voraussetzungen Abschluss formelles Stillhalteabkommens Dokumentierung Überlebensfähigkeit des Kreditnehmers Einigkeit von Banken... weiterlesen

Stillhalteabkommen enthalten immer sog. „Convenants“ wie die Kreditverträge selbst. Es sind dies: Handlungspflichten Unterlassungspflichten Obwohl hier die Voraussetzungen des konkreten Einzelfalls massgebend sind, sollen die... weiterlesen

Für die Eingehung eines Stillhalteabkommens verlangen die Banken vom Kreditnehmer meistens Zusicherungen wie Zusicherung, wonach keine Betreibungshandlungen, keine Konkursandrohungen und kein Konkursaufschub pendent sind Zusicherung,... weiterlesen

Da Restrukturierungs- und Sanierungsfälle nicht zum Expertenwissen der Geschäftsleitung bzw. zu ihrem daily business zählt, verlangen die Banken als „Bindeglied“ zwischen ihnen und dem Kreditnehmer... weiterlesen

Bei Stillhalteabkommen wird meistens eine Vereinheitlichung oder Deckelung der Konditionen angestrebt, soll doch der Solidaritätsgedanken frühere Laufzeiten- und ursprüngliche Bonitäts-Parameter ablösen: Vereinheitlichung der Konditionen (Zinsen,... weiterlesen

Zum eigentlichen Kerngehalt eines Stillhalteabkommens der Banken zählen: Verzicht auf Kreditkündigung Gegenstand Verzicht auf ordentliche oder ausserordentliche Kreditkündigungen Verpflichtung, keine Kreditlinien zu kürzen Wirkung Pflicht... weiterlesen

Einleitung Je nach Situation müssen oder wollen die kontrahierenden Banken den Kreditschuldner in das Stillhalteabkommen mit einbeziehen. Ohne Anspruch auf Vollständigkeit gilt folgendes als Regelungsbedarf:... weiterlesen

Es geht hier um die während der Gültigkeitsdauer des Stillhalteabkommens entstehenden Verluste, vor allem dann, wenn der Kreditnehmer den Turnaround nicht schafft, sondern in Konkurs... weiterlesen

Am Ende des Stillhalteabkommens sollen die Leistungen und Erlöse der jeweiligen Banken durch einen Verteilschlüssel ausgeglichen werden. Für die Festlegung eines Verteilungsschlüssels gelten die folgenden... weiterlesen

Für eine zielführende Umsetzung des Stillhalteabkommens müssen sich die betroffenen Banken zu kredit-bezogenen Massnahmen aufgrund gemeinsamer Beschlüsse verpflichten: Gemeinsamer Entscheidung unterworfene kredit-bezogene Massnahmen Verwertung während... weiterlesen

Ernennung Federführerin Bank mit dem grössten Gesamtengagement Miteinbezug von Engagements bei Mutter-, Schwester- und Tochtergesellschaften Berücksichtigung von kapitalmässigen Beteiligungen an Kreditnehmer Übernahmehindernisse Fehlende Übernahme-Voraussetzungen Bezeichnung... weiterlesen

Einleitung Mit dem Stillhalteabkommen regeln die Banken meistens ihr Verhältnis untereinander: Absprachemittel Stillhalteabkommen oder Syndikatsvertrag Abspracheinhalt Die Bedingungen untereinander entsprechen oft jenen bei Konsortialkrediten (Zusammenschluss... weiterlesen

Die UBS AG, die Credit Suisse AG und die Zürcher Kantonalbank (ZKB) haben dem Vernehmen nach „Richtlinien für Kreditgeber bei finanziellen Schwierigkeit eines Kreditnehmers (Schweiz)“... weiterlesen

Einleitung Der Inhalt des Stillhalteabkommens kann in zwei Kategorien differenziert werden: Grossbankenvereinbarung Banken-/Banken-Verhältnis Einleitung Federführung Entscheidfindung Verteilschlüssel Verlustausgleich Banken-/Kreditnehmer-Verhältnis Einleitung Kerngehalt des Stillhaltens Konditionen-Vereinheitlichung Kreditnehmer-Zusicherungen... weiterlesen